Monatlicher Sparplan oder Einmalanlage der Gesamtsumme: Welche Strategie liefert nach Ihrem Anlagehorizont mehr?
Eingezahlte Gesamtsumme
—
Sparplan-Endwert
—
monatliche Rate
Einmalanlage-Endwert
—
gesamte Summe sofort
Vorteil Einmalanlage
—
Rechenbeispiel: 300 Euro monatlich, 20 Jahre, 7 Prozent Rendite
Wer 20 Jahre lang monatlich 300 Euro anlegt, zahlt insgesamt 72.000 Euro ein. Die Einmalanlage geht davon aus, dass genau diese 72.000 Euro am ersten Tag vollstandig investiert werden. Der Sparplan verteilt die Investition gleichmasig uber alle 240 Monate. Beide Varianten nutzen denselben Jahreszins von 7 Prozent (monatlicher Zinssatz: 7 / 100 / 12).
| Jahr | Sparplan (EUR) | Einmalanlage (EUR) |
|---|---|---|
| 1 | 3.718 | 77.205 |
| 5 | 21.478 | 102.069 |
| 10 | 51.925 | 144.696 |
| 15 | 95.089 | 205.124 |
| 20 | 156.278 | 290.789 |
Nach 20 Jahren erreicht der Sparplan 156.278 Euro, die Einmalanlage 290.789 Euro. Der Vorsprung der Einmalanlage betragt 134.511 Euro, weil die 72.000 Euro den gesamten Zeitraum verzinst werden, wahrend beim Sparplan die spateren Raten nur noch kurz wachsen.
Wie der Rechner funktioniert
Beide Strategien nutzen denselben monatlichen Zinssatz: i = Jahreszins / 100 / 12. Der Anlagehorizont wird in Monate umgerechnet: n = Jahre x 12.
Sparplan: Jeder Monat wird der bisherige Betrag um den Faktor (1 + i) verzinst, dann die monatliche Rate addiert. Der Startwert ist 0. Nach n Schritten ergibt sich der Sparplan-Endwert. Das entspricht der Formel fur den Endwert einer monatlich nachschussigen Rente.
Einmalanlage: Die gesamte Einzahlsumme (monatliche Rate x 12 x Jahre) wird einmalig am Anfang angelegt und fur alle n Monate verzinst: Endwert = Gesamtsumme x (1 + i) hoch n.
Der Unterschied entsteht durch den Zeitvorteil: Beim Sparplan werden fruhe Raten lang und spate Raten kurz verzinst. Die Einmalanlage gibt der gesamten Summe den vollen Zeitraum. Deshalb schneidet die Einmalanlage in einem stetig steigenden Markt fast immer besser ab. Alle Werte sind Bruttozahlen ohne Steuern und ohne Inflationskorrektur. Bei Rendite = 0 entspricht der Sparplan-Endwert exakt der eingezahlten Gesamtsumme.